Kurs bitcoina ustabilizował się w piątek nieznacznie poniżej poziomu 75 000 dolarów, zmierzając w kierunku trzeciego z rzędu tygodniowego wzrostu. Wzrost ten jest wspierany przez wzrost aktywów wysokiego ryzyka w związku z nadziejami na wznowienie rozmów między Stanami Zjednoczonymi a Iranem w ciągu weekendu.

Wartość Bitcoina, największej cyfrowej waluty na świecie, spadła o 0,3% do 74 790,8 USD o godz. 02:23 czasu wschodniego (06:23 czasu GMT), ale nadal utrzymuje się na kursie wzrostowym, który pozwoli na osiągnięcie tygodniowych zysków na poziomie około 5%.

Pomimo tych pozytywnych wyników, Bitcoinowi nie udało się zdecydowanie przebić psychologicznego poziomu 75 000 dolarów, po tym jak na początku tygodnia krótko go przekroczył.

Wsparcie z nadziei na deeskalację geopolityczną

Nastroje na rynkach poprawiły się dzięki zmniejszeniu ryzyka geopolitycznego po wejściu w życie 10-dniowego zawieszenia broni między Izraelem a Libanem, zawartego przy mediacji Stanów Zjednoczonych, którego celem jest zakończenie działań wojennych i otwarcie drogi do dalszych negocjacji.

To tymczasowe zawieszenie broni, które może zostać przedłużone za obopólną zgodą, pomogło uspokoić obawy dotyczące eskalacji konfliktu w regionie, który wcześniej negatywnie wpływał na rynki.

Prezydent USA Donald Trump również zasugerował możliwość wznowienia rozmów między Waszyngtonem a Teheranem już w ten weekend, co wzmocniło nadzieje na szerszą deeskalację napięć na Bliskim Wschodzie.

Jednak zyski Bitcoina pozostały ograniczone, gdyż niektórzy inwestorzy postanowili zrealizować zyski po ostatnich wzrostach, przy silnym oporze w okolicach poziomu 75 000 USD, który na razie ograniczył dalsze wzrosty.

Rynki globalne wspierają aktywa wysokiego ryzyka

Waluty cyfrowe skorzystały na pozytywnej dynamice na rynkach światowych, gdzie akcje amerykańskie, zwłaszcza akcje spółek technologicznych, osiągnęły w tym tygodniu nowe rekordowe maksima, wspierając aktywa, których ceny zazwyczaj idą w parze z apetytem na ryzyko.

Cyberatak uderza w platformę „Grinex”

W innym kontekście powiązana z Rosją giełda kryptowalut Grinex ogłosiła zawieszenie swojej działalności po tym, jak padła ofiarą cyberataku, w wyniku którego skradziono około miliarda rubli (około 13 milionów dolarów), zgodnie z oświadczeniem opublikowanym za pośrednictwem Telegramu.

Platforma, która ma siedzibę w Kirgistanie i podlega sankcjom Stanów Zjednoczonych, Wielkiej Brytanii i Unii Europejskiej, wyjaśniła, że w ataku wykorzystano „niezwykle wyrafinowane” metody, wskazując na możliwe zaangażowanie „zagranicznych służb wywiadowczych” i twierdząc, że celem było osłabienie rosyjskiego systemu finansowego.

Mieszane ruchy dla altcoinów

Alternatywne waluty cyfrowe odnotowały mieszane wyniki w zmiennych obrotach:

- Ethereum, druga co do wielkości waluta cyfrowa, spadło o 1,3% do 2324,92 USD.

- Natomiast cena Ripple'a wzrosła o 1,4% do 1,43 USD.

Ogólnie rzecz biorąc, rynek kryptowalut pozostaje w ostrożnym przedziale, ponieważ inwestorzy oczekują na rozwój sytuacji związanej z napięciami geopolitycznymi, które stały się głównym czynnikiem wpływającym na globalny apetyt na ryzyko.

Ceny ropy naftowej spadły w piątek, a inwestorzy nabrali nadziei, że konflikt na Bliskim Wschodzie może dobiegać końca. Nadzieje te podsycane są perspektywą dalszych rozmów między Stanami Zjednoczonymi a Iranem w ciągu weekendu oraz rozpoczęciem 10-dniowego zawieszenia broni między Izraelem a Libanem.

Kontrakty na ropę Brent potaniały o 3,09 USD, czyli 3,11%, do 96,30 USD za baryłkę do godz. 09:42 GMT, natomiast kontrakty na amerykańską ropę West Texas Intermediate (WTI) potaniały o 4,01 USD, czyli 4,23%, do 90,68 USD za baryłkę.

Analityk UBS Giovanni Staunovo zauważył, że „ceny ropy reagują niezwykle wrażliwie na doniesienia mówiące o eskalacji lub deeskalacji” po czwartkowych wypowiedziach prezydenta Donalda Trumpa, że porozumienie z Iranem jest „bardzo bliskie”.

Na tych poziomach kontrakty na ropę Brent zmierzały w kierunku tygodniowego wzrostu o ok. 1,2%, podczas gdy kontrakty na ropę WTI zmierzały w kierunku spadku o ok. 6% w porównaniu z zamknięciem w ubiegły piątek.

Odnosząc się do głównego punktu spornego w negocjacjach, Trump stwierdził, że Teheran obiecał nie posiadać broni jądrowej przez ponad 20 lat, mówiąc reporterom przed Białym Domem: „Zobaczymy, co się stanie, ale myślę, że jesteśmy bardzo blisko zawarcia umowy z Iranem”.

Pomimo spadku cen poniżej 100 dolarów za baryłkę, w tym tygodniu utrzymują się one powyżej poziomu 90 dolarów, po wzroście o około 50% w marcu.

Analityk PVM, Tamas Varga, wyjaśnił, że tymczasowy charakter zawieszenia broni między Izraelem a Libanem, cel Izraela, jakim jest znaczne osłabienie reżimu irańskiego, a także niewielkie prawdopodobieństwo natychmiastowego ponownego otwarcia Cieśniny Ormuz to czynniki wspierające ceny i ograniczające spadki.

Izraelska kampania wojskowa w Libanie stanowiła poważną przeszkodę na drodze do zawarcia porozumienia pokojowego, o które zabiegała administracja Trumpa, mającego zakończyć wojnę rozpoczętą przez USA i Izrael pod koniec lutego.

W tym kontekście negocjatorzy USA i Iranu obniżyli swoje ambicje odnośnie kompleksowego porozumienia, skupiając się zamiast tego na opracowaniu tymczasowego memorandum, które ma zapobiec wznowieniu konfliktu, twierdzą dwa irańskie źródła.

W związku z tym Francja i Wielka Brytania mają przewodniczyć spotkaniu blisko 40 krajów, na którym zostanie wysłany sygnał do Stanów Zjednoczonych, że ich sojusznicy są gotowi przyczynić się do przywrócenia przepływu energii przez Cieśninę Ormuz, gdy tylko pozwolą na to warunki.

Ole Hansen, analityk Saxo Bank, powiedział: „Gdy sytuacja się uspokoi, rozpocznie się ciężka praca nad przywróceniem ruchu statków i organizacją ich tras. Nie ma wątpliwości, że powrót do normalności zajmie miesiące, a obecne ograniczenia podaży będą nadal wspierać rynek produktów rafinowanych”.

Analitycy ING szacują, że w wyniku zamknięcia Cieśniny Ormuz zakłócony został przepływ ropy naftowej wynoszący około 13 milionów baryłek dziennie.

Dolar amerykański w piątek zmierzał w kierunku drugiego z rzędu tygodniowego spadku, podczas gdy euro i funt brytyjski ustabilizowały się w pobliżu poziomów sprzed wojny. Inwestorzy nadal ograniczali swoje bezpieczne pozycje, napędzani optymizmem związanym z zawieszeniem broni między Izraelem a Libanem i potencjalnym wznowieniem rozmów z Iranem.

W czwartek weszło w życie 10-dniowe zawieszenie broni między Izraelem a Libanem. Tymczasem prezydent USA Donald Trump zasugerował, że kolejne spotkanie Stanów Zjednoczonych z Iranem może odbyć się w weekend.

Jednocześnie amerykańscy i irańscy negocjatorzy obniżyli swoje ambicje dotyczące kompleksowego porozumienia pokojowego, przesuwając się w stronę tymczasowego memorandum mającego zapobiec wznowieniu konfliktu, gdyż kwestia programu nuklearnego nadal stanowi poważną przeszkodę.

Indeks dolara, mierzący wartość amerykańskiej waluty w stosunku do koszyka sześciu głównych walut, spadł o 0,02% do 98,185. Dolar jest na dobrej drodze do drugiego tygodnia spadków, po tym jak stracił większość zysków z wojny, ponieważ optymizm związany z deeskalacją osłabił popyt na bezpieczne przystanie.

Michalis Rousakis, strateg ds. wymiany walut w Bank of America, zauważył, że „rynki są stosunkowo spokojne... uwaga skupia się na możliwości przedłużenia zawieszenia broni, a nawet osiągnięcia trwałego zawieszenia broni... nasza ocena dolara w tym roku pozostaje negatywna, ale w najbliższej przyszłości zachowujemy ostrożność”.

Euro natomiast ustabilizowało się na poziomie 1,178225 USD, zmierzając w kierunku trzeciego z rzędu tygodniowego wzrostu.

Rousakis dodał: „Euro-dolar powrócił obecnie do poziomów sprzed wojny z Iranem, mimo że ceny energii są teraz znacznie wyższe, co sugeruje, że rynki mogły nieco zareagować zbyt gwałtownie”.

Zauważył, że zespół ds. surowców Bank of America spodziewa się normalizacji cen energii z czasem, ale może to potrwać kilka miesięcy, dodając, że „utrzymywanie się cen energii na tym poziomie nie jest zgodne z kursem euro wynoszącym 1,18 dolara”.

Tymczasem funt brytyjski ustabilizował się na poziomie 1,35225 USD, pomimo ponownych nacisków politycznych na premiera Keira Starmera i wezwań jego przeciwników do rezygnacji po ujawnieniu informacji, że jego były ambasador w USA nie przeszedł kontroli bezpieczeństwa, ale mimo to objął stanowisko.

Zarówno euro, jak i funt szterling zdołały odrobić większość strat poniesionych w wyniku wojny z Iranem i obecnie utrzymują się w pobliżu siedmiotygodniowych maksimów.

Dolar ustabilizował się wobec jena japońskiego na poziomie 159,225 po tym, jak prezes Banku Japonii Kazuo Ueda uniknął zasygnalizowania rychłej podwyżki stóp procentowych, co zwiększyło prawdopodobieństwo, że stopy pozostaną niezmienione co najmniej do czerwca.

Wrażliwy na ryzyko dolar australijski osiągnął wartość 0,71710 USD, niemal najwyższą od czterech lat, podczas gdy dolar nowozelandzki osłabił się o około 0,1% do 0,5887.

W nocie wydanej w piątek Michael Pfister, analityk walutowy w Commerzbanku, stwierdził, że implikowana zmienność walut „nie wykazuje praktycznie żadnych oznak poważnej niepewności”, zauważając, że jeden ze wskaźników śledzenia banku powrócił do poziomów sprzed wojny.

Dodał: „Nawet jeśli wojna się skończy, z pewnością czeka nas nowy kryzys. W tym tygodniu prezydent USA powrócił do swojego ulubionego tematu: Rezerwy Federalnej. Z geopolitycznego punktu widzenia, Kuba wydaje się być jego kolejnym celem, obok częstej krytyki NATO”.

Rynki oczekują reakcji banku centralnego na ryzyko inflacyjne

Inwestorzy obserwują, jak decydenci poradzą sobie z presją inflacyjną wynikającą z wojny, gdyż banki centralne na razie zachowują ostrożność.

Rentowność amerykańskich obligacji skarbowych ustabilizowała się w piątek po wzroście w poprzedniej sesji, gdyż wysokie ceny ropy naftowej w dalszym ciągu podsycały obawy inflacyjne.

Rentowność dwuletnich obligacji skarbowych wyniosła 3,7732%, podczas gdy rentowność 10-letnich obligacji skarbowych, będących punktem odniesienia, ustabilizowała się na poziomie 4,3054%.

Kontrakty na fundusze federalne pokazują, że rynki oczekują, iż amerykańska Rezerwa Federalna utrzyma w tym roku stopy procentowe na niezmienionym poziomie — co stanowi wyraźną zmianę w stosunku do wcześniejszych oczekiwań, które wskazywały na dwie obniżki stóp przed wybuchem wojny.

Ministrowie finansów i prezesi banków centralnych państw G7 wyrazili z kolei gotowość podjęcia działań mających na celu ograniczenie ryzyka gospodarczego i inflacyjnego wynikającego ze skoków cen energii i zakłóceń w dostawach spowodowanych konfliktem na Bliskim Wschodzie – powiedział francuski minister finansów Roland Lescure.

Podobnie ostrożny ton przyjęli przedstawiciele Europejskiego Banku Centralnego, wykluczając rychłą podwyżkę stóp procentowych i podkreślając, że przed podjęciem jakichkolwiek decyzji potrzebna jest większa ilość danych.

W tym kontekście dane pokazały, że liczba nowych wniosków o zasiłek dla bezrobotnych w USA spadła w zeszłym tygodniu bardziej niż oczekiwano, co wskazuje na utrzymującą się siłę rynku pracy. Daje to Rezerwie Federalnej możliwość utrzymania stóp procentowych na niezmienionym poziomie przez dłuższy czas, jednocześnie monitorując skutki inflacji wywołanej wojną.

Ceny złota na rynkach europejskich spadły w piątek, pogłębiając straty trzeci dzień z rzędu i oddalając się od czterotygodniowego maksimum ze względu na trwającą korektę i realizację zysków, a także pod presją trwającego odbicia dolara amerykańskiego na rynku walutowym.

Pomimo spadku, złoto jest na dobrej drodze do osiągnięcia czwartego z rzędu tygodniowego wzrostu, ponieważ inwestorzy oczekują na dalszy rozwój wydarzeń w kwestii rozmów pokojowych między Stanami Zjednoczonymi a Iranem.

Przegląd cen

- Ceny złota dzisiaj: Ceny złota spadły o 0,45% do (4767,81 USD) z poziomu otwarcia wynoszącego (4789,10 USD) i osiągnęły szczyt na poziomie (4806,46 USD).

- Po ustaleniu cen w czwartek, cena złota spadła o mniej niż 0,1%, co oznacza drugą z rzędu dzienną stratę na tle trwającej korekty i realizacji zysków z czterotygodniowego maksimum na poziomie 4871,34 USD za uncję.

Handel tygodniowy

W trakcie całego tygodnia handlu, który oficjalnie kończy się dzisiejszym rozliczeniem cen, ceny złota wzrosły o ok. 0,75%, zbliżając się do granicy osiągnięcia czwartego z rzędu tygodniowego wzrostu.

Dolar amerykański spadł do najniższego poziomu od sześciu tygodni na początku tego tygodnia, gdyż zawieszenie broni między Izraelem a Libanem, w połączeniu z perspektywą wznowienia rozmów między USA a Iranem, skłoniło inwestorów do likwidacji długich pozycji w amerykańskiej walucie.

Dolar amerykański

Indeks dolara wzrósł w piątek o 0,1%, notując wzrosty drugą sesję z rzędu i kontynuując odrabianie strat od najniższego poziomu osiągniętego w ciągu ostatnich sześciu tygodni. Odzwierciedla to trwający wzrost wartości amerykańskiej waluty w stosunku do koszyka głównych i drugorzędnych walut.

Oprócz zakupów w okresach spadków, dolar umacnia się dzięki odnowionemu popytowi na alternatywną inwestycję, biorąc pod uwagę obecną niepewność dotyczącą rozmów pokojowych między Stanami Zjednoczonymi a Iranem.

Według doniesień niektórych mediów amerykańscy i irańscy negocjatorzy obniżyli swoje ambicje dotyczące kompleksowego porozumienia pokojowego i obecnie starają się o tymczasowe memorandum o porozumieniu, które ma zapobiec ponownemu konfliktowi. Kwestia programu nuklearnego nadal stanowi poważną przeszkodę.

Prezydent USA Donald Trump oświadczył, że kolejna runda rozmów pokojowych między Stanami Zjednoczonymi a Iranem może odbyć się w ten weekend.

Globalne ceny ropy naftowej

Światowe ceny ropy naftowej wzrosły w piątek średnio o 0,75%, kontynuując wzrosty drugą sesję z rzędu w ramach odrabiania strat po najniższych poziomach od kilku tygodni. Narastają obawy o dalsze zamknięcie Cieśniny Ormuz dla supertankowców.

Niewątpliwie wzrost światowych cen ropy naftowej budzi obawy o przyspieszenie inflacji, co może skłonić światowe banki centralne do podniesienia stóp procentowych w krótkim terminie — co stanowi radykalne odejście od przedwojennych oczekiwań, zakładających obniżkę stóp procentowych lub utrzymanie ich na stałym poziomie przez dłuższy okres.

Stopy procentowe w USA

- Według narzędzia FedWatch grupy CME: wycena prawdopodobieństwa utrzymania niezmienionych stóp procentowych w USA na kwietniowym posiedzeniu jest obecnie stabilna na poziomie 99%, a wycena prawdopodobieństwa podniesienia stóp procentowych o około 25 punktów bazowych wynosi 1%.

- Aby oszacować na nowo te prawdopodobieństwa, inwestorzy uważnie śledzą publikację większej liczby danych ekonomicznych ze Stanów Zjednoczonych.

Oczekiwania dotyczące wyników złota

Tim Waterer, główny analityk rynku w KCM Trade, powiedział: „Inwestorzy uważnie śledzą wszelkie namacalne postępy w negocjacjach amerykańsko-irańskich. Każdy postęp lub przedłużenie obecnego, kruchego zawieszenia broni mogłoby pomóc uspokoić rynki ropy naftowej i obawy dotyczące inflacji, co mogłoby doprowadzić do dalszego wzrostu cen złota”.

Fundusz SPDR

Zasoby złota w posiadaniu SPDR Gold Trust, największego na świecie funduszu ETF zabezpieczonego złotem, wzrosły w środę o około 1,15 tony metrycznej. Jest to trzeci z rzędu dzienny wzrost, a łączna ilość wynosi 1052,91 ton metrycznych, co stanowi najwyższy poziom od 8 kwietnia.