Prezes Rezerwy Federalnej Jerome Powell powiedział, że bank obniżyłby stopy procentowe, gdyby nie plany taryfowe prezydenta Trumpa.

W odpowiedzi na pytanie zadane na Forum Europejskiego Banku Centralnego w Portugalii stwierdził, że Rezerwa Federalna wstrzymała działania w zakresie stóp procentowych, gdy zobaczyła rozmiar taryf, a prognozy inflacji wzrosły po ich ogłoszeniu.

Rezerwa Federalna utrzymała stopy procentowe na niezmienionym poziomie poniżej 4,5% pomimo rosnącej presji ze strony Białego Domu.

Fed spodziewa się dwóch obniżek stóp procentowych do końca 2025 r., a Powell, opierając się na danych, dopuszcza nawet obniżkę stóp już w lipcu.

Rynki przewidują 76% szans na brak zmian stóp procentowych w lipcu.

Trump nadal ostro atakuje Powella z powodu jego stanowiska w sprawie stóp procentowych i publicznej zapowiedzi rychłego zastąpienia go innym stanowiskiem.

Kadencja Powella na stanowisku przewodniczącego Rezerwy Federalnej kończy się w 2026 r., natomiast jego kadencja jako członka Rezerwy Federalnej kończy się w 2028 r.

Niedawne ataki Trumpa na Powella wywołały na całym świecie obawy o niezależność monetarną USA, podczas gdy jego nieprzewidywalna polityka taryfowa w dalszym ciągu wywołuje niepokój na rynkach światowych.

Mimo że indeks S&P 500 odrobił straty i osiągnął rekordowy poziom, inwestorzy nadal byli niespokojni o przyszłość światowego handlu i wzrostu gospodarczego ze względu na obawy dotyczące taryf.

Amerykańskie indeksy giełdowe były we wtorek mieszane, w pierwszej sesji trzeciego kwartału, gdyż rynki analizowały wysoki rachunek podatkowy Trumpa.

Teraz inwestorzy uważnie słuchają przemówienia prezesa Rezerwy Federalnej Jerome'a Powella wygłoszonego na konferencji Europejskiego Banku Centralnego w Portugalii, aby ocenić przyszłość polityki pieniężnej.

Podczas handlu Dow Jones wzrósł o 0,7% do godziny 16:06 GMT, czyli o 317 punktów, do 44410 punktów, podczas gdy S&P 500 stracił 0,2%, czyli 12 punktów, do 6192 punktów, a NASDAQ spadł o 0,8% do 20204 punktów.

Ceny miedzi wzrosły we wtorek do najwyższego poziomu od trzech miesięcy na skutek rosnącego optymizmu co do popytu w Chinach po opublikowaniu mocnych danych dotyczących sektora wytwórczego, podczas gdy dolar osłabił się.

Ceny miedzi na London Metals Exchange wzrosły o 0,7% do 9935 dolarów za tonę, po osiągnięciu szczytu z 27 marca na poziomie 9984 dolarów.

Niedawne badanie wykazało, że aktywność produkcyjna w Chinach wzrosła w czerwcu, na co wpłynął wzrost zamówień po miesiącu recesji.

Słabszy dolar dodatkowo wpłynął na wzrost kontraktów terminowych na miedź denominowanych w zielonych dolarach, gdyż stały się one tańsze dla globalnych traderów.

Pomogły również niższe zapasy – zapasy miedzi na giełdzie londyńskiej spadły o 66% od połowy lutego do 91 250 ton.

Na giełdzie w Szanghaju zapasy spadły o 66% w porównaniu z początkiem marca, do 81 550 ton.

Różnica cenowa między cenami spot a trzymiesięcznymi kontraktami terminowymi wyniosła w zeszłym tygodniu 319 dolarów za tonę, co stanowi najwyższą wartość od 22 października i jest niższa od 120 dolarów, co było wynikiem oczekiwań na znaczne dostawy.

Czynnik Trumpa

Ciągłe groźby prezydenta USA Trumpa dotyczące nałożenia ceł na import miedzi również przyczyniły się do wzrostu cen na giełdzie COMEX, zwiększając tym samym premię amerykańską względem cen londyńskich.

Jeśli chodzi o inne metale przemysłowe:

Cena aluminium wzrosła o 0,4% do 2608 dolarów za tonę

Cynk spadł o 0,9% do 2727 dolarów

Ołów pozostał niezmieniony na poziomie 2044 USD

Cyna wzrosła o 0,4% do 33850 dolarów

Nikiel spadł o 0,2% do 15 185 dolarów

W przeciwnym razie indeks dolara spadł o 0,2% do godziny 15:24 GMT, osiągając poziom 96,7, przy czym najwyższy poziom sesji wyniósł 96,8, a najniższy 96,3.

Kontrakty terminowe na miedź z dostawą we wrześniu wzrosły w USA o 1,9% do godziny 15:20 GMT, osiągając 5,18 USD za funt.

We wtorek cena bitcoina spadła poniżej 107 000 dolarów, kontynuując łagodną korektę z wczoraj, jednak nadal utrzymuje się silny popyt korporacyjny na kryptowalutę, co ogólnie ją wspiera.

Według danych CryptoQuant rezerwy bitcoina na wszystkich głównych giełdach spadły do 2,44 miliona jednostek, co jest najniższym poziomem od 2018 r., co wskazuje na osłabienie presji sprzedaży.

MicroStrategy nadal gościło na pierwszych stronach gazet za sprawą niewiarygodnych zakupów bitcoinów, mimo że kryptowaluta ta osiągnęła rekordowe wartości.

Za pośrednictwem platformy X dyrektor generalny MicroStrategy, Micheal Saylor, ogłosił nowy zakup 4980 bitcoinów, co zwiększyło łączną wartość zasobów firmy do nowego rekordu wynoszącego 597 325 bitcoinów, przy średniej cenie 79 977 USD za jednostkę i łącznej wartości 42,4 miliarda USD.

Zakup miał miejsce pomiędzy 23 a 29 czerwca, a łączna kwota wydatków firmy wyniosła 532 mln USD, co daje średnio 106 801 USD na jednostkę.

Od 2020 r. MicroStrategy stosuje strategię dużych inwestycji w bitcoiny jako sposób zabezpieczenia się przed inflacją.

Saylor odnotował 64% zwrotu z inwestycji w bitcoiny w 2024 r. Ta śmiała strategia wzbudziła zdziwienie i wzbudziła podziw wielu inwestorów kryptowalutowych.

Japońska firma MetaPlanet również powiększyła swoje zasoby bitcoinów, dodając 1005 jednostek o wartości 108,15 mln USD, co daje średnią cenę 107 601 USD za jednostkę.

Firma posiada obecnie łącznie 13 350 bitcoinów, których średnia cena wynosi 97 831 dolarów za sztukę, a ich łączna wartość wynosi 1,31 miliarda dolarów.

Bitcoin stabilny w trzecim kwartale

Raport Bitfinex Alpha pokazuje, że historycznie sezonowe wyniki bitcoina wykazują niższą zmienność w trzecim kwartale, a historyczna średnia stopa zwrotu wynosi przeważnie 6%.

Analitycy uważają, że podstawy techniczne pozostaną mocne, dopóki cena utrzyma się na poziomie wsparcia 94 000-99 000 USD, ale potrzebny będzie silny bodziec, aby doszło do nowego wzrostu powyżej ostatnich rekordowych maksimów.

Zbliża się korekta?

Według danych Glassnode, zapasy bitcoinów osiągające status zysku wzrosły w zeszłym miesiącu z 87% do 98%, co jest historycznym wskaźnikiem, który może poprzedzać masową realizację zysków.

Widzieliśmy to między styczniem a kwietniem tego roku, gdy cena bitcoina spadła z 109 000 USD do 74 000 USD po tym, jak 21 stycznia procentowa podaż przynosząca zyski osiągnęła 98,8%.