Euro zyskało we wtorek na rynku europejskim w stosunku do koszyka walut globalnych, wznawiając wzrosty po wczorajszym zahamowaniu w związku z korektą i realizacją zysków z trzytygodniowego maksimum wobec dolara amerykańskiego. Wzrost nastąpił w związku z odnowieniem się obaw o aktywa amerykańskie, zwłaszcza po tym, jak Donald Trump ogłosił dymisję członka zarządu Rezerwy Federalnej.

Doniesienia wskazują, że Europejski Bank Centralny prawdopodobnie utrzyma stopy procentowe bez zmian w przyszłym miesiącu, choć dyskusje na temat łagodzenia polityki pieniężnej i dalszych obniżek mogą zostać wznowione jesienią, jeśli gospodarka strefy euro osłabnie.

Przegląd cen

Euro wzrosło w stosunku do dolara o 0,35% do 1,1660 dolara, z poziomu otwarcia 1,1618 dolara, osiągając najniższy poziom 1,1610 dolara.

Euro zakończyło poniedziałek spadkiem o ok. 0,85% w stosunku do dolara, z powodu przyspieszonej korekty i realizacji zysków z trzytygodniowego maksimum na poziomie 1,1743 dolara.

Dolar amerykański

Indeks dolara spadł we wtorek o 0,35%, kontynuując spadek po chwilowej przerwie wczoraj, ponownie zbliżając się do najniższych poziomów od kilku tygodni, co odzwierciedla ponowne osłabienie amerykańskiej waluty w stosunku do koszyka głównych i drugorzędnych walut.

Do spadku doszło po tym, jak prezydent Donald Trump ogłosił dymisję członka zarządu Rezerwy Federalnej, co było bezprecedensowym posunięciem podważającym zaufanie do niezależności Rezerwy Federalnej i amerykańskich aktywów.

Zwolnienie Lisy Cook

Prezydent Donald Trump ogłosił w poniedziałek późnym wieczorem zwolnienie Lisy Cook ze stanowiska w Radzie Rezerwy Federalnej, powołując się na oskarżenia o niewłaściwe postępowanie związane z kredytami hipotecznymi.

Trump, który nie ma uprawnień prawnych do zwalniania członków zarządu Rezerwy Federalnej USA z wyjątkiem „z ważnych powodów”, wycofał się ze swojej groźby zwolnienia prezesa Rezerwy Federalnej USA Jerome’a Powella, którego kadencja wygasa w maju przyszłego roku.

Odejście Cook z banku centralnego może przyspieszyć prezydencką reorganizację Rady Rezerwy Federalnej i Federalnego Komitetu Otwartego Rynku (FOMC), który ustala stopy procentowe. Jej kadencja miała trwać do 2038 roku.

Lisa Cook ze swojej strony powiedziała: „Trump nie ma prawa mnie zwolnić i będę nadal wykonywać swoje obowiązki”. Dodała: „Nie ma żadnego uzasadnienia dla zwolnienia i nie zrezygnuję”.

Prawnie rzecz biorąc, decyzję Trumpa o zwolnieniu Cooka można zakwestionować w sądzie federalnym, a ostatecznie w Sądzie Najwyższym.

Kongres ograniczył jednostronne uprawnienia prezydenta do odwoływania gubernatorów Rezerwy Federalnej na mocy Ustawy o Rezerwie Federalnej z 1913 r., która stanowi, że prezydent może to zrobić wyłącznie „z ważnego powodu”.

Europejskie stopy procentowe

Pięć źródeł poinformowało agencję Reuters, że Europejski Bank Centralny prawdopodobnie utrzyma stopy procentowe bez zmian w przyszłym miesiącu, choć dyskusje na temat dalszych obniżek mogą zostać wznowione jesienią, jeśli gospodarka strefy euro osłabnie.

Prezes EBC Christine Lagarde powiedziała w sobotę w Jackson Hole, że zacieśniona polityka pieniężna wprowadzona w 2022 i 2023 r. nie doprowadziła do recesji ani gwałtownego wzrostu bezrobocia, co zdarzało się w przeszłości.

Ceny na rynku pieniężnym dotyczące obniżki stóp procentowych EBC o 25 punktów bazowych we wrześniu utrzymują się obecnie poniżej 30%.

Aby zweryfikować te oczekiwania, inwestorzy w najbliższym czasie oczekują na publikację kilku kluczowych danych ekonomicznych z Europy, a także dalszych wypowiedzi przedstawicieli EBC.

Jen japoński znacząco wzrósł we wtorek na rynku azjatyckim w stosunku do koszyka walut światowych, powracając do silnych wzrostów w stosunku do dolara amerykańskiego, gdyż zakupy jena dla bezpiecznych przystani przyspieszyły na tle rosnących obaw o stabilność Rezerwy Federalnej, największego banku centralnego na świecie.

Prezydent USA Donald Trump ogłosił dymisję członka zarządu Rezerwy Federalnej. Jest to bezprecedensowy krok, który podważa zaufanie do niezależności banku centralnego i aktywów USA.

Po bardziej jastrzębich komentarzach prezesa Banku Japonii Kazuo Uedy podczas dorocznego Sympozjum Ekonomicznego w Jackson Hole, wzrosły oczekiwania, że bank centralny wkrótce wznowi normalizację polityki pieniężnej. Inwestorzy oczekują na nowe dane dotyczące japońskich stóp procentowych w pozostałej części roku.

Przegląd cen

Dolar osłabił się względem jena o ponad 0,5% do 146,99¥ z poziomu otwarcia wynoszącego 147,77¥, osiągając najwyższą wartość 147,88¥.

Jen zakończył poniedziałek spadkiem o 0,6% w stosunku do dolara, tracąc dużą część piątkowych zysków po ostrożnych komentarzach prezesa Rezerwy Federalnej Jerome'a Powella w Jackson Hole.

Zwolnienie Lisy Cook

Prezydent Donald Trump ogłosił w poniedziałek późnym wieczorem zwolnienie Lisy Cook ze stanowiska w Radzie Rezerwy Federalnej, powołując się na zarzuty o niewłaściwe postępowanie związane z kredytami hipotecznymi.

Decyzja o zwolnieniu członka zarządu Rezerwy Federalnej jest bezprecedensowa i podważa zaufanie do niezależności Rezerwy Federalnej i amerykańskich aktywów.

Trump, który nie ma uprawnień prawnych do zwalniania członków zarządu Rezerwy Federalnej USA z wyjątkiem „z ważnych powodów”, wycofał się ze swojej groźby zwolnienia prezesa Rezerwy Federalnej USA Jerome’a Powella, którego kadencja wygasa w maju przyszłego roku.

Odejście Cook z banku centralnego może przyspieszyć reformę Rady Rezerwy Federalnej (Fed) i Federalnego Komitetu Otwartego Rynku (FOMC), który ustala stopy procentowe. Jej kadencja miała trwać do 2038 roku.

Lisa Cook ze swojej strony powiedziała: „Trump nie ma prawa mnie zwolnić i będę nadal wykonywać swoje obowiązki”. Dodała: „Nie ma żadnego uzasadnienia dla zwolnienia i nie zrezygnuję”.

Prawnie rzecz biorąc, decyzję Trumpa o zwolnieniu Cooka można zakwestionować w sądzie federalnym, a ostatecznie w Sądzie Najwyższym.

Kongres ograniczył uprawnienia prezydenta do jednostronnego odwoływania gubernatorów Rezerwy Federalnej na mocy Ustawy o Rezerwie Federalnej z 1913 r., która stanowi, że prezydent może to zrobić wyłącznie „z ważnego powodu”.

Japońskie stopy procentowe

Prezes Banku Japonii Kazuo Ueda powiedział w sobotę w Jackson Hole, że wzrost płac nie ogranicza się do dużych firm i najprawdopodobniej będzie nadal przyspieszał ze względu na zacieśnianie się rynku pracy.

Te uwagi wzmocniły oczekiwania rynku, że Bank Japonii wznowi podwyżki stóp procentowych wkrótce po przerwie po styczniowej podwyżce. Inwestorzy uważają obecnie, że podwyżka stóp procentowych na październikowym posiedzeniu jest prawdopodobna.

Cena podwyżki stóp procentowych Banku Japonii o 25 punktów bazowych na wrześniowym posiedzeniu utrzymuje się obecnie na poziomie około 45%.

Aby zweryfikować te oczekiwania, inwestorzy czekają na więcej danych na temat inflacji, bezrobocia i płac w Japonii.

Perspektywy dla jena japońskiego

Ho Min Lee, główny strateg makroekonomiczny w Lombard Odier, przewiduje, że jen umocni się do 140 za dolara w ciągu 12 miesięcy, ale spodziewa się, że w najbliższym czasie stopy procentowe pozostaną w wąskim przedziale.

Powiedział: „Zakładamy, że kolejna podwyżka stóp procentowych przez Bank Japonii nastąpi w styczniu przyszłego roku, a nie w październiku. Bank prawdopodobnie utrzyma realne stopy procentowe na głęboko ujemnym poziomie do końca roku, a dopiero potem rozważy stopniowe podwyżki”.

Dolar nowozelandzki osłabił się w stosunku do większości głównych walut w poniedziałkowym handlu, pomimo pozytywnych danych ekonomicznych.

Dane rządowe pokazują, że wskaźnik sprzedaży detalicznej w Nowej Zelandii wzrósł o 0,5% w drugim kwartale, podczas gdy analitycy spodziewali się wzrostu o 0,1%.

Po wyłączeniu towarów o dużej zmienności, takich jak energia i żywność, bazowy wskaźnik sprzedaży detalicznej w Nowej Zelandii wzrósł o 0,7% w drugim kwartale, podczas gdy oczekiwano spadku o 0,3%.

Jeśli chodzi o handel, dolar nowozelandzki osłabił się względem dolara amerykańskiego o 0,4% do 0,5848 o godz. 20:14 GMT.

Dolar australijski

Dolar australijski osłabił się względem dolara amerykańskiego o 0,2% do poziomu 0,648 o godz. 20:14 GMT.

Dolar amerykański

Indeks dolara wzrósł o 0,7% do 98,4 punktów o godz. 19:51 GMT, osiągając maksimum na poziomie 98,4 i minimum na poziomie 97,7.

Stało się to po wystąpieniu prezesa Rezerwy Federalnej Jerome'a Powella na konferencji w Jackson Hole w piątek, w którym zasugerował on możliwość rychłej obniżki stóp procentowych.

Według narzędzia CME FedWatch rynki wyceniają ponad 86% prawdopodobieństwo, że Fed obniży stopy procentowe o 25 punktów bazowych na wrześniowym posiedzeniu.

Później w tym tygodniu firma Nvidia opublikuje raport o zyskach po środowym zamknięciu, a następnie wyniki spółek Dell i Marvell Technology.

W piątek zostaną również opublikowane dane dotyczące wydatków konsumpcyjnych w USA (PCE), preferowanego przez Fed wskaźnika inflacji.

Ceny złota utrzymywały się na stabilnym, choć negatywnym poziomie podczas poniedziałkowych notowań, gdyż dolar umacniał się względem większości głównych walut, a rynki oceniały oczekiwania dotyczące polityki Rezerwy Federalnej.

Nastąpiło to po wystąpieniu prezesa Rezerwy Federalnej Jerome'a Powella na konferencji w Jackson Hole w piątek, w którym zasugerował on możliwość rychłej obniżki stóp procentowych.

Według narzędzia CME FedWatch rynki wyceniają ponad 86% prawdopodobieństwo, że Fed obniży stopy procentowe o 25 punktów bazowych na wrześniowym posiedzeniu.

Później w tym tygodniu firma Nvidia opublikuje wyniki finansowe po środowym zamknięciu, a następnie wyniki spółek Dell i Marvell Technology.

W piątek zostaną również opublikowane dane dotyczące wydatków konsumpcyjnych w USA (PCE), preferowanego przez Fed wskaźnika inflacji.

Tymczasem indeks dolara wzrósł o 0,7% do 98,4 punktów o godz. 19:51 GMT, osiągając maksimum na poziomie 98,4 i minimum na poziomie 97,7.

Jeśli chodzi o handel, cena spot złota spadła o niecałe 0,1% do 3415,4 dolarów za uncję o godz. 19:52 GMT.